【談股市】Unity最後左側布局價值投資篇Day43(談Industry三大夥伴之一「獨立軟體開發商」)

 

前兩天我分享了三大夥伴的「經銷商」以及「服務夥伴」，今天來談最後一個－「獨立軟體開發商」。

再幫各位複習釐清一下兩年前剛要轉型的背景，在2024年當時Unity的臨時CEO Jim Whitehurst將數位孿生部門賣給Capgemini時，主要初衷就是為了要降低成本，並且強調Unity就是賣軟體，技術服務外包給專業企業來執行，結果2024年這樣一執行下來，沒想到效果極佳，比2023年還要好，還達到推廣的效果，我常講，一家企業在執行某一個新政策或新計畫時，至少要一年才有一些初步的效果看的出來，於是Unity就開始招聘對工業領域熟悉的高級人材，過去Unity有跟亞馬遜AWS部門合作過的當時負責人是Jaff Brunka，後來在Stripe服務，剛好有意願來Unity協助Unity Industry的發展，而且當時他在Stripe的業務也是策略聯盟的相關任務，因此在去年3月，Jaff Brunka正式加入Unity，並成為Unity Industry的負責人。

Jaff Brunka加入後發現過往Unity過度集中經銷商，如果僅靠單一的模式運作，很難達到長期成長的驅動力，一家能夠穩定成長的驅動力，一定會建立生態系，以此來達成飛輪效應，在過去一年他發現Capgemini這樣專業的系統整合商跟一般的經銷商其實是不同的合作對象，因此在去年七月，推動「服務夥伴」計畫，且尋求更多的系統整合商作為策略聯盟夥伴擴張工業領域的版圖。

到了2025年年底，Unity 開始觀察到許多「服務夥伴」的客戶已經在 Unity 上開發產品多年，因此構想如果將其從「客戶」轉化為「夥伴」，就可以透過所謂的「共同銷售」模式來增加更多的營收。

因此在2026年年初，將「服務夥伴」的客戶稱為「獨立軟體開發商（ISV）」，並推動「獨立軟體供應商（ISV）合作夥伴計畫」。

獨立軟體供應商主要核心在於「軟體延伸與垂直產業應用」，獨立軟體供應商是指那些基於 Unity 引擎開發自有產品的廠商（如模擬工具、特定行業的外掛程式）。他們能將 Unity 的技術轉化為特定的軟體產品，並在市場上銷售。而這個是ISV很重要的優勢，昨天提到的「服務夥伴」通常做的是一次性的「客製化專案」，而 ISV 提供的是可以大規模複製的「軟體產品」。這讓 Unity 的技術能以更低成本、更標準化的方式進入垂直市場。

這個目前也已經有獨立軟體供應商合作案例了，像是Ezri 是 Unity 在工業端一個非常具代表性的合作夥伴案例。

Ezri 主要利用其深厚的地理資訊系統專業知識，將公共地理數據與 Unity 的即時 3D 模擬能力整合，雙方在港口管理與城市規劃方面有顯著的合作。例如，使用 Unity 引擎，Ezri 可以模擬行人流量、優化交通運輸設施，並評估環境效應，這種合作創造了「交互式數位孿生」。對於客戶來說，Ezri 將複雜的地理數據轉化為可視化的決策工具，能有效降低基礎設施的管理成本。如此一來，Ezri就能將這套軟體出售給需要的機關使用，每賣出一套，不僅Ezri可以賺錢，又因為此套軟體是基於Unity運行的，所以需要Unity授權，Unity也能一起收取授權費用。這就是共同銷售的效益。

以上就是Unity要推動的獨立軟體供應商計畫，如此一來這三大夥伴就能夠形成飛輪效應，因為這三種夥伴可以在互相混合，合作模式多樣化，如此一來就形成四方共贏的局面，讓Unity的引擎在工業領域有更深入的滲透率，這也是為什麼Jaff Brunka會講說今年是Unity Industry的爆發期。

今天晚上我還有Unity在工業領域的飛輪效應的影片，再加上上週有談遊戲領域的飛輪效應，由此可知，Unity就有兩大飛輪，而這兩大飛輪還不是獨立的關係，他們之間還能形成偕同效應，也就是說，透過核心引擎技術、AI以及民主化工具的深度交織，讓 Unity 從一家單純的遊戲引擎公司，轉型為支撐全球互動內容創作與發現的「集結點」。

Matthew說過，工業端業務是遊戲核心開發能力的「自然延伸」，兩者在技術開發上的投資是互利的，也就是說那些為遊戲開發的實時渲染（RT3D）、物理模擬與 GPU 優化技術，直接轉化為工業端的數位孿生（Digital Twin）、營運孿生（Operational Twin）。例如，BMW利用遊戲級別的資產管理工具 Asset Manager 構建「3D Mine」平台，確保各部門使用單一事實來源的 3D 資產。Nissan與Benz利用 Unity 引擎的實時互動特性，開發「情境智慧」的車載介面，這類技術的核心與遊戲 UI/UX 邏輯高度一致。用於遊戲的 XR Interaction Toolkit 被廣泛應用於工業培訓與先進手術模擬，如 Philips 的微創手術模擬。這種跨領域的應用加速了 Unity 6 在穩定性與效能上的壓力測試。

還有Vector對於工業領域也有很大的幫助，Unity 計劃在 2026 Q2 將Runtime導入 Vector 模型，這不僅能幫助遊戲商精準獲取用戶，未來更能應用於工業端的「商務」行為分析，幫助企業理解用戶如何與 3D 產品世界互動。

由上述可知Unity即將建立一個完整個封閉生態系，全部以引擎技術與Runtime為中心點圍繞著。

所以Unity不再只是一家單純的遊戲引擎企業，如果你還在拿2026年GDC報告寫說Unreal市佔率打敗Unity而為此擔憂，又或者在那擔憂廣告比不過AppLovin，未免也太小看Unity，這些就是我眼裡的Unity，我還是再次強調，這次一個千載難逢的價值投資好機會，過去你參與不了微軟、谷歌、蘋果、亞馬遜等尖牙股的價值投資黃金時刻，那這次Unity就別再錯過，我只能坦白地跟你說，要我在找出第二個像Unity這種千載難逢的機會，我還真的找不到第二個了！